Геополитика вновь правит балом, продолжение роста на рынке акций РФ кажется сомнительным

Активность торгов на российском фондовом рынке явно снижена, после установления новых максимальных отметок индикаторы предпочли перейти к коррекции, чтобы зафиксировать свой успех. Рублевый бенчмарк продолжает безыдейную торговлю. Накануне рынок ожидал публикации "минуток" ФРС, опасаясь совершать какие-либо серьезные шаги до появления информации, тем более после заявления президента ФРБ Нью-Йорка Уильяма Дадли, посчитавшего сентябрь удобным месяцем для возможного увеличения процентной ставки. Между тем, протоколы июльского заседания Федрезерва не принесли значимых новостей, показав, что руководство регулятора сошлось во мнении о необходимости повременить с повышением ставки. Евгений Локтюхов, руководитель направления Анализ отраслей и рынков капитала "Промсвязьбанка", обращает внимание заявления нескольких членов FOMC о том, что наблюдавшее замедление в темпах роста рабочих мести говорит против ужесточения. Селим Агарзаев, начальник дилингового центра "Металлинвестбанка", полагает, что несмотря на то, что позитив для отечественных площадок очевиден, время рекордов закончилось. "Будет разумно и полезно, если придет коррекция, которая стабилизирует рынок на новом, более прочном уровне", - комментирует эксперт.

По итогам торгового дня рублевый индекс ММВБ вырос на 0,04% и составил 1970,07 пункта, долларовый индикатор РТС окреп на 1% и закрылся на отметке 975,04 пункта. Объем торгов по бумагам из базы расчета индекса ММВБ составил 25,565 млрд рублей, почти не изменившись по отношению к предыдущим торгам.

В лидеры роста вырвались бумаги "металлургов", повышение которых не подтверждается новостным фоном. По мнению старшего аналитика АКИБ "Образование" Виталия Манжоса покупки в этом секторе носят краткосрочный спекулятивный характер. "Вероятно, основным стимулом для игры на повышение в этих бумагах является дефицит актуальных торговых идей", - полагает г-н Манжос. Повышение показали акции ТМК (+12,99%), "Мечела" (ао +4,85%, ап +2,42%), "Северстали" (+4,12%), ММК (+2,83%), Polymetal (+1,57%), НЛМК (+1,32%).

Котировки "Башнефти" вчера стали лидерами падения, отыгрывая новости о переносе приватизации. Сегодня бумаги компании постепенно восстанавливаются (ао+1,36%).

В лидерах роста также оказались бумаги "Распадской" (+3,63%), "Роснефти" (+1,82%), "Аэрофлота" (+1,23%), "ЛУКОЙЛа" (+0,8%), "Газпрома" (+0,5%). Снижение показали "МРСК Центр" (-3,83%), МТС (-3,05%), ТГК-1 (-2,5%), "Норникель" (-1,73%), "ФосАгро" (-1,56%), НМТП (-1,51%), "Россети" (-1,22%), "Ростелеком" (-1,18%), "Сбербанк" (-1,04%), "ДИКСИ" (-1%).

Европейские рынки растут с открытия торгов. Позитив пришел из США, где был опубликован протокола последнего заседания ФРС, и с сырьевого рынка, где котировки нефти смогли преодолеть отметку $50 за баррель Brent. Кроме того, поддержку индексам оказала внутренняя статистика. Так, инфляция в еврозоне в июле в месячном выражении снизилась на 0,6%, при прогнозных ожидания понижения на 0,5%. Месяцем ранее показатель вырос на 0,2%. Розничные продажи в июле в Великобритании показали рост на 1,4%, ожидалось повышение на 0,2%. По итогам дня индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 вырос на 0,14%, индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX оказался в плюсе на 0,62%, индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 окреп на 0,44%.

К закрытию цены АДР на российские акции в Лондоне составили (в долларах США): ВТБ - 2,04035, "Газпром" - 4,28073, "ЛУКОЙЛ"– 46,10784, "Норильский никель" – 15,3126, "Роснефть" – 5,47593, "Ростелеком" – 7,96135, "Сургутнефтегаз" – 4,70980, "Сбербанк" – 8,75349. Тем временем, цены АДР в США (в долларах) составляют: МТС – 8,64147, "ВымпелКом" – 4,36329, "Мечел Сталь" - 1,81031.

Протокол июльского заседания Федрезерва показал, что среди представителей американского регулятора нет единого мнения относительно монетарной политики, поэтому "минутки ФРС" дали заокеанским инвесторам оптимистичные сигналы. В числе позитивных факторов стоит отметить данные по индексу деловой активности ФРБ Филадельфии, который остался на прежнем уровне (2 пункта) и небольшое снижение числа первичных обращений за пособиями по безработице с 266 до 262 тысяч. Кроме того, воодушевил игроков рост нефтяных цен. Однако общая нервозная ситуация на рынке и появление негативных геополитических новостей из Украины стали причиной ослабления рынка. На текущий момент индекс S&P-500 в плюсе на 0,01%, Nasdaq растет на 0,05%, однако индекс Dow Jones снижается на 0,12%.

В вечернюю сессию на срочном рынке Московской биржи фьючерс на индекс РТС понижается на 0,16% и составляет 97 270, пунктов. Фьючерс на акции "Сбербанка" в минусе на 0,29%, "ЛУКОЙЛ" в минусе на 0,17%, "Газпром" теряет 0,14%.

В последние дни фондовые рынки показывают повышение до новых исторических и локальных максимумов. Не стали исключением и сырьевые площадки, где котировки нефти марки Brent смогли подняться выше психологической отметки на уровне $50 за баррель. Рынки любят красивые цифры, но столь стремительное повышение может перейти к сильной просадке. С одной стороны, нефтетрейдеры закладываются на позитивное движение в ожидании переговоров по вопросу "заморозки" объёмов добычи. С другой стороны, реальность достижения таких договорённостей вызывает большое сомнение. Тем более, что Саудовская Аравия намерена нарастить производство до рекордных объёмов и потеснить Россию с первой строчки в мире. К 20:10 за фьючерс барреля Brent дают $50,78, Light - $48,75 за баррель.

На валютной секции Московской биржи рубль не показывает сильного укрепления, вопреки дорожающей нефти. Так, к закрытию российского рынка доллар теряет 0,2%, торгуясь на уровне 63,6925 рубля, евро прибавляет 0,03%, достигнув 72,0825 рубля. Бивалютная корзина ослабела на 0,09% - до 67,468 рубля. На валютных торгах пара доллар/рубль торгуется на уровне 1,1328. Участники рынка полагают, что при слишком сильном укреплении российской валюты на рынок выйдет ЦБ РФ, так как сильная нацвалюта может навредить бюджету.

Открытие пятницы ожидается с негативной динамикой, что будет вызвано обострением политической ситуации. Сегодня президент Украины Петр Порошенко заявил о возможности введения военного положения, отметив, что поводом стало обострение ситуации в Донбассе и в Крыму. Плюс к этому, глава Украины не исключает полномасштабного вторжения со стороны России. В свою очередь, в министерстве иностранных дел РФ не смогли прокомментировать заявление Порошенко, отметив, что не понимают, о чем он говорит.