Роснефть. Слабый аптренд пока не сломлен

На 4-х часовом графике мы по-прежнему наблюдаем развитие глобального восходящего тренда. Однако покупать на текущих уровнях, на мой взгляд, преждевременно, так как сейчас, после активного роста в начале месяца, велика вероятность коррекции.

Согласно основам ТА можно предположить, что скорректируется цена, скорее всего, на важный диагональный уровень поддержки восходяещего тренда, который сейчас проходит в районе 240 рублей. Именно в районе этого уровня, на мой взгляд, и стоит открывать длинные позиции в акциях Роснефти. Хорошая такая идея и близким стопом, который можно выставить ниже 233 рублей (ждём закрытия часа). Цель 265 рублей.

ИДЕЯ

Я предлагаю разместить ордер на покупку в районе уровня поддержки: 240 рублей. 

РИСКИ

1. Цены. Естественно основным риском для данной идеи является снижение цен на нефть. 

2. Конкуренция. Крупнейший в мире производитель нефти Саудовская Аравия впервые начала в конце сентября поставки сырья в Польшу, вытесняя Россию с её традиционного рынка ёмкостью около 20 миллионов тонн в год. Участники рынка говорят, что Саудовская Аравия активно демпингует.

РИСК-МЕНЕДЖМЕНТ 

Стоп-ордер можно поставить в район 233-232 рублей. Риск составит около 3,5% от инвестиции. В этой связи я не рекомендую покупать данный актив более чем на 15% от всего объёма портфеля. Таким образом абсолютный риск по портфелю будет около 0,5%.

АЛЬТЕРНАТИВА

1. В случае роста цен нефти на международных рынках, я ожидаю укрепление рубля. Вместо покупок акций Роснефти в этой связи можно вложиться в покупку национальной валюты.

2. Покупка акций конкурирующих компаний - например Лукойл.