Российский рынок демонстрирует устойчивость против попыток снижения – к финалу сессии почти всё дневное снижение выкуплено

Торговая сессия четверга на российском рынке акций выдалась волатильной и неоднозначной. Стартовали торги с падения основных индикаторов. Основным поводом к продажам стала вчерашняя речь Бена Бернанке - глава ФРС США выразился в духе того, что рассчитывать на меры дополнительного стимулирования экономики не стоит, и это в очередной раз разочаровало инвесторов. Следствием стало падение мировых индексов, котировок золота и серебра, а также укрепление доллара США. Однако давление "медведей" довольно скоро сошло на нет. "По сути, глава Федрезерва не озвучил ничего принципиально нового: до 2014 года будут действовать рекордно низкие ставки по кредитам, что может только способствовать спросу на рисковые активы", - комментирует ситуацию Иван Фоменко, начальник отдела доверительного управления "Абсолют Банка". И правда - вскоре фьючерсы на индексы США возобновили рост, положительные настроения преобладали и среди инвесторов Старого Света. Всё это, вкупе с "зеленеющими" котировками нефти, поддержало российских покупателей, которые ближе к полудню смогли выкупить часть утренних потерь. Однако и "медведи" не сдавали позиций, и довольно долго индексы двигались зигзагообразно, не покидая зоны продаж. Ближе к финалу покупатели активизировались, и утренняя просадка по индексу ММВБ была почти выкуплена. По итогам основной сессии индекс ММВБ опустился на 0,12%, закрывшись на отметке 1595.78 пункта, РТС потерял 0,66% и составил 1723.57 пункта.

Сегодняшний день был щедр на статистические данные. Утром в свет вышли цифры о росте январского индекса деловой активности в КНР. Днём обнародовали блок статистики по зоне евро. Индекс деловой активности в промышленности за февраль составил, как и ожидалось, 49.0 пунктов; индекс потребительских цен оказался выше ожиданий (2.7%, вместо 2.6%), уровень безработицы в январе разочаровал и составил 10.7%, а не 10.4%. В 17.30 мск вышел блок статистики по США, которая, в целом, носила смешанный характер. Так, личные доходы и расходы оказались хуже, нежели ожидалось; в то время как число получающих пособие по безработице и количество первичных заявление на эти пособия было меньше, чем предполагалось, что обрадовало инвесторов. В 19.00 был опубликован индекс деловой активности ISM в производственном секторе в феврале - он составил 52.4, вместо 54.1 пункта.

Котировки "чёрного золота" сегодня восстанавливались после недавней просадки, однако на активные покупки игроков не вдохновили. Сегодня к 20.40 мск баррель североморского сырья подорожал до $124.163, "бочка" Light - до $107.462. На фоне падения котировок акций и оттока капитала российский рубль сегодня подешевел. Дополнительное давление на него оказывает значительно выросший дефицит российского бюджета. Так, в феврале он составит около 106.6 млрд. руб. против 18 млрд. руб. в январе. По итогам торгов на валютной секции ММВБ бивалютная корзина подорожала до 33,6443 руб. Доллар поднялся до 29,2705 руб., евро снизился до 38,99 руб. Коррекцию единой валюты вызвала вчерашняя речь главы ФРС.

Отчётность "ЛУКОЙЛа" за 2011 год по US GAAP, показавшая рост чистой прибыли на 15%, до прогнозов не дотянула и оказала некоторое давление на котировки акций компании (-0.2%). Аналитик "АЛОР" Светлана Корзенева отмечает, что с учетом списания некоторых убытков прибыль в целом укладывается в рамки ожиданий, и именно поэтому снижение оказалось умеренным. "Ближайшей поддержкой по бумагам является район 1840 руб., сопротивлением – 1890 руб.", - считает эксперт. Также среди аутсайдеров отметились бумаги ТМК (-3%), ТГК-9 (-2.8%), "Транснефти" (-2.9%). "Разгуляй" (-5.5%) скорректировался после недавнего ударного роста на корпоративных новостях. Спрос сегодня наблюдался в акциях "ФСК ЕЭС" (+2.9%), НЛМК (+2.1%), "РусГидро" (+0.7%). На ожиданиях оферты незначительно подросла "Северсталь" (+0.1%).

Сегодня начался двухдневный саммит лидеров ЕС. На ожиданиях новостей европейские площадки сегодня весь день настроены позитивно. По итогам дня индекс FTSE 100 поднялся на 0,78% до пункта, DAX вырос на 0,99% до пункта, CAC 40 - на 1,1% (). По итогам сессии цены АДР на одну российскую акцию в долларах США составили: ВТБ (Анг) – 0.00251, "Газпром" (Анг) – 6.63, ЛУКОЙЛ (Анг) – 63.8, "Норильский никель" (Анг) – 196.1, "Роснефть" (Анг) – 7.61, "Ростелеком" (Анг) – 5.037, "Сургутнефтегаз" (Анг) – 1.051, "Сбербанк" (Анг) – 3.445. Американские площадки открылись повышением в пределах 0.5%. К 20.40 мск Dow Jones растёт на 0.31%, NASDAQ - на 0.56%, S&P500 прибавляет 0.38%. Тем временем фьючерс на индекс S&P 500 подрастает на 0,55% (1373.19 пункта).

Еще одна европейская новость - Международная ассоциация по свопам и деривативам по двум поступившим от кредиторов заявлениям не признала добровольную реструктуризацию долгов Греции страховым случаем. "Детали реструктуризации еще не утрясены до конца, - рассуждает начальник аналитического отдела ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Николай Подлевских, - но частное решение по двум заявкам вселяет некоторую надежду, что лавина неустойчивости, которая может сдвинуться после реструктуризации долгов Греции и "добровольного" списания долгов пока не сдвинулась с места, а значит у рынков есть еще некоторое время для относительно спокойной жизни".

В вечернюю сессию на FORTS фьючерс на РТС падает на 0.88% и составляет 1720.075 пунктов. Фьючерс на акции "Сбербанка" в минусе на 0.53%, фьючерс на акции "Газпрома" падает на 0.47%, на акции "ЛУКОЙЛа" - на 0.14%.

Завтрашние торги – последние перед выборами президента России. Г-жа Корзенева полагает, что в преддверии этого события часть инвесторов может предпочесть зафиксировать прибыль. "Несмотря на то что исход выборов вряд ли преподнесет какие-либо сюрпризы, реакция нерезидентов все же может оказаться выжидательной, - прогнозирует аналитик. - В свою очередь, без притока иностранных инвестиций попытки уйти на новые высоты в текущих условиях могут оказаться затруднительными". Краткосрочным инвесторам г-жа Корзенева советует искать моменты для выхода в "кэш" и дождаться более четкого прояснения ситуации. Аналитик "АТОН" Елена Кожухова рассуждает, что российские игроки, в целом, готовы как увести индекс к новым максимумам, так и зафиксировать полученную прибыль, находясь в ожидании значимых сигналов из-за рубежа. Александр Бабайкин, аналитик "НЭТТРЭЙДЕР", пишет о том, что рынок акций по-прежнему консолидируется возле психологической отметки 1600 пунктов по индексу ММВБ, демонстрируя сильную устойчивость против всех попыток снижения. "Среднесрочная тенденция сохраняет повышательное направление. Соответственно, мы сохраняем позитивные ожидания", - оптимистично заявляет эксперт.

Из статистики завтра стоит обратить внимание на январские розничные продажи в Германии (11:00), выступление члена ФРС США Чарльза Эванса (18:40 мск), а также на индекс деловой активности в Нью-Йорке в феврале (18:45 мск).