Изменение шага цены на фондовом рынке Московской Биржи

Уважаемые клиенты!

С целью повышения эффективности структуры фондового рынка c 1 февраля 2016 года Московская биржа устанавливает шаг цены по следующим акциям.

Значение шага цены устанавливаются в следующих режимах торгов: Режим основных торгов Т+ (стакан Т+2); Режим «Неполные лоты»; Режим торгов крупными пакетами ценных бумаг; Режим торгов «Акции Д — Режим основных торгов»; Режим переговорных сделок (РПС); Режим торгов «Акции Д — РПС»; Режим торгов «РПС с ЦК».

При определении шага цены учитывается следующие параметры: Цена бумаги. Чем больше цена, тем больше шаг цены; Ликвидность инструмента (определяется средним количеством сделок). Чем больше ликвидность, тем меньше шаг цены.

С подробным описанием алгоритма расчета можно ознакомиться здесь.

Важно! Стоп-заявки, выставленные до 1.02.16, при несоответствии цены исполнения новому значению шага цены начиная с 1.02.16 исполняться не будут. Настоятельно рекомендуем проверить выставленные стоп-заявки и при необходимости заменить их новыми.

Ежеквартальный пересмотр шага цены осуществляется со 2 квартала 2015 года. Это позволяет сузить спред между лучшей ценой покупки и продажи, снизить время ожидания исполнения заявки по лучшей цене, а также стимулирует инвесторов к выставлению лимитных заявок в биржевой стакан. В данном случае следует понимать не абсолютное значение спреда в рублях, а его значение, измеренное в шагах цены, т. е. плотность стакана достигается путем изменения числа вариантов для цены заявки.

Улучшение качества биржевых стаканов делает возможным применение стратегий алгоритмической торговли инвесторами на более широком спектре ценных бумаг, что приводит к повышению их ликвидности.

С уважением, БКС Брокер.